Ένας μεσίτης παραγώγων είναι ένας επαγγελματίας επενδύσεων που συμβουλεύει άτομα και εταιρείες σχετικά με τον τρόπο αγοράς, εμπορίας και πώλησης παραγώγων. Τις περισσότερες φορές, οι μεσίτες εργάζονται σε χρηματιστηριακές εταιρείες όπου συμμετέχουν σε μια ομάδα επενδυτικών παραγώγων. Η καθημερινή ζωή ενός μεσίτη παραγώγων μπορεί να διαφέρει, ανάλογα με τον πελάτη. Οι μεσίτες διαπραγματεύονται συμφωνίες μεταξύ οντοτήτων για ανταλλαγές παραγώγων, ερευνούν διεθνείς επενδυτικές ευκαιρίες, συμβουλεύουν μεμονωμένους επενδυτές και αναλύουν χαρτοφυλάκια εταιρικών περιουσιακών στοιχείων για να υπολογίσουν πόσο πρέπει να ρισκάρει μια εταιρεία στην αγορά παραγώγων. Η κύρια δουλειά του είναι να παρουσιάζει επιλογές σε έναν πελάτη, να βοηθά τον πελάτη να αποφασίσει πώς θα προχωρήσει και να εκτελέσει την τελική επιλογή.
Συχνά αναφέρονται ως «εναλλακτικές επενδύσεις», τα παράγωγα απαιτούν διαφορετική προσέγγιση από ό, τι οι παραδοσιακές μετοχές και ομόλογα. Στις περισσότερες περιπτώσεις, οι μετοχές και τα ομόλογα αντιπροσωπεύουν απτές μετοχές μιας εταιρείας και σημαίνουν πραγματική ιδιοκτησία, ακόμη και αν πρόκειται για ένα πολύ μικρό κομμάτι. Τα παράγωγα, από την άλλη πλευρά, αντιπροσωπεύουν τη δυνατότητα μελλοντικής ανάπτυξης. Επίσης γνωστά ως «συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης» ή «επιλογές», τα παράγωγα είναι χρηματοοικονομικές συμφωνίες που αποκτούν ή χάνουν αξία με βάση τη δυνατότητα ανάπτυξης, πωλήσεων ή κάποιου άλλου γεγονότος με κέρδος αργότερα.
Υπάρχουν διάφοροι τύποι διαθέσιμων επενδύσεων σε παράγωγα. Η δουλειά του μεσίτη είναι να συνεργαστεί με έναν πελάτη για να κάνει ένα κατάλληλο επενδυτικό σχέδιο και να παρέχει επενδυτικές συμβουλές. Μερικές φορές, το σχέδιο θα είναι να επενδύσουμε εξ ολοκλήρου σε ένα είδος παραγώγου, για παράδειγμα, σε παράγωγα συναλλάγματος. Άλλες φορές, προτιμάται ένα πιο μικτό χαρτοφυλάκιο, που συνδυάζει παράγωγα μετοχών, ασφαλιστικά παράγωγα ή πιστωτικά παράγωγα σε ορισμένο ποσοστό.
Η κατανόηση του κινδύνου είναι ένα από τα πιο ουσιαστικά καθήκοντα του μεσίτη παραγώγων. Είναι επιτακτική ανάγκη ο μεσίτης να γνωρίσει τον πελάτη και τους οικονομικούς στόχους του πελάτη κατά την προετοιμασία μιας στρατηγικής για επενδύσεις σε παράγωγα. Ένα από τα πρώτα πράγματα που θα κάνει ένας μεσίτης παραγώγων είναι να απογραφεί τα περιουσιακά στοιχεία του πελάτη ως τρόπος μέτρησης του είδους του κινδύνου που ενδείκνυται.
Ο κατάλληλος τύπος επένδυσης θα εξαρτηθεί αναγκαστικά από το αν ο πελάτης είναι άτομο ή εταιρεία, το χρονικό διάστημα που πρέπει να ωριμάσει η επένδυση και τον πιθανό αντίκτυπο ενός μη αποπληρωμένου κινδύνου, μεταξύ άλλων. Με πολλούς τρόπους, ο μεσίτης παραγώγων πρέπει να ενεργεί ως αναλυτής παραγώγων, παρέχοντας προσαρμοσμένες συμβουλές σχετικά με την αγορά παραγώγων, την πώληση παραγώγων και τη γενική πρακτική εμπορίας παραγώγων. Ο μεσίτης πρέπει επίσης να είναι σε θέση να ενεργήσει. Μόλις ο πελάτης αποφασίσει για μια πορεία δράσης, είναι δουλειά του μεσίτη να εκτελέσει τις συναλλαγές και τις διαπραγματεύσεις σύμφωνα με τις επιθυμίες του πελάτη.
Επειδή ο μεσίτης παραγώγων ενεργεί για τον πελάτη σε πολλές πτυχές της επενδυτικής διαδικασίας, είναι πολύ σημαντικό ένας πελάτης να επιλέξει έναν μεσίτη παραγώγων τον οποίο εμπιστεύεται και συνεργάζεται καλά. Υπάρχουν λίγες επίσημες απαιτήσεις κατάρτισης για να γίνετε μεσίτης παραγώγων και η πιστοποίηση δεν απαιτείται γενικά. Ως εκ τούτου, είναι σημαντικό για τους πελάτες να ερευνήσουν την εκπαίδευση και την εμπειρία οποιουδήποτε αναλυτή παραγώγων πριν συμφωνήσουν να επιτρέψουν σε αυτό το άτομο να διαχειριστεί ένα χαρτοφυλάκιο επενδύσεων.
Η επένδυση σε παράγωγα μπορεί να είναι ένας καλός τρόπος για να κερδίσετε φανταστικές αποδόσεις, αλλά μπορεί επίσης να οδηγήσει σε μεγάλες απώλειες. Οι μεσίτες παραγώγων έχουν στην πλειονότητά τους οικονομικό υπόβαθρο, συνήθως με εξειδικευμένη εργασία σε οικονομικές αγορές, κερδοσκοπία και υπολογισμό κινδύνου. Οι περισσότερες χρηματιστηριακές εταιρείες έχουν απαιτήσεις εκπαίδευσης για συνεργάτες και τα διαπιστευτήρια ενός μεσίτη πρέπει να παρέχονται εύκολα κατόπιν αιτήματος. Ακόμα και ο καλύτερος μεσίτης δεν μπορεί να εγγυηθεί αποτελέσματα, αλλά κάποιος με επαγγελματική κατάρτιση είναι πιθανό να κάνει καλύτερες επιλογές και συστάσεις από κάποιον χωρίς.