W inwestowaniu opcja lub instrument pochodny jest umową między dwiema stronami dotyczącą opcji sprzedaży lub kupna aktywów bazowych po z góry określonej cenie w określonym czasie. Opcja korekty ilościowej lub quanto to opcja, w której składnik aktywów jest wyceniany w walucie innej niż ta, w której jest płacony. Podczas gdy wartość cen wykonania i wewnętrzne wartości quantos są wyrażone w jednej formie waluty, wypłaty, jeśli opcje są wykonywane, są przeliczane na preferowaną formę waluty po z góry określonym kursie wymiany. Quantos przyciągają międzynarodowych inwestorów, ponieważ zapewniają ochronę przed ryzykiem walutowym. Pozwalają inwestorom uzyskać ekspozycję na zagraniczne papiery wartościowe, jednocześnie unikając strat związanych z kursami walut.
Na przykład inwestor ze Stanów Zjednoczonych (USA) może nabyć kontrakt quanto futures na europejskim rynku akcji. Umowa ta zobowiązuje posiadacza do kupna lub sprzedaży składnika aktywów po ustalonej cenie w przyszłym terminie rozliczenia. Ponieważ kwoty są rozliczane w gotówce, trader, który poniósł stratę, przekazuje pieniądze inwestorowi. Jeśli inwestor amerykański ma zysk, kontrahent zamienia gotówkę na dolary amerykańskie (USD) z euro (EUR) po kursie wymiany określonym w kontrakcie. Taki układ chroni amerykańskiego inwestora przed niekorzystnym kursem walutowym.
Quantos występują w różnych formach, w tym swap quanto lub swap różnicowy. Swapy to serie wymian gotówkowych, w których wpływy pieniężne wypłacane są według stałej stopy procentowej, a wypływy pieniężne według zmiennej stopy procentowej. W swapach quanto inwestorzy wymieniają stopy procentowe, z nogą zmienną ustaloną na indeks zagraniczny i wypłatą denominowaną w innej walucie niż indeks. Każda ze stron swapu zakłada, że odsetki, które otrzyma od swojej inwestycji, przewyższą odsetki, które zapłaci za pieniądze pochodzące od jego odpowiednika.
Na przykład przedsiębiorca z USA zawiera umowę quanto swap z odpowiednikiem w Europie, przy czym każda ze stron inwestuje taką samą kwotę pieniędzy. Nominał wypłaty, zwany pojęciowym, to EUR. Okresowo inwestor amerykański płaci kontrahentowi stałe kwoty w EUR, podczas gdy okresowo otrzymuje od swojego odpowiednika w EUR różne kwoty określone przez indeks zagraniczny, które są przeliczane na USD według londyńskiej stopy procentowej USD (USD LIBOR). Amerykański inwestor ma nadzieję, że stałe amerykańskie oprocentowanie, po którym będzie płacił odsetki swojemu odpowiednikowi, będzie niższe niż zmienne oprocentowanie w Europie, co pozwoli mu uzyskać więcej odsetek od swojej inwestycji niż to, co płaci. Quantos może być również skonstruowany ze zmiennymi, indeksowanymi stopami procentowymi po obu stronach.